УТВЕРЖДЕНЫ
Приказом Генерального директора
ООО "Северо-западная управляющая компания"
№22 от 21.07.2008г.

Генеральный директор 
ООО "Северо-западная управляющая компания"

                                                                          __________________А.Г. Карташов

ИЗМЕНЕНИЯ И ДОПОЛНЕНИЯ
В ПРАВИЛА ДОВЕРИТЕЛЬНОГО УПРАВЛЕНИЯ
ОТКРЫТЫМ ПАЕВЫМ ИНВЕСТИЦИОНЫМ ФОНДОМ
АКЦИЙ  
«СЕВЕРО-ЗАПАДНЫЙ – ФОНД АКЦИЙ»
под управлением общества с ограниченной ответственностью 
«Северо-западная управляющая компания»
(Правила Фонда зарегистрированы в ФСФР России
 за №0286-58234122 от 01.12.2004г. и опубликованы в Приложении к Вестнику ФСФР России №50 от 08.12.2004г.)

№№	СТАРАЯ РЕДАКЦИЯ	НОВАЯ РЕДАКЦИЯ	

1.

2.

3.	13. Полное фирменное наименование аудитора фонда: Общество с ограниченной ответственностью «КОПОЛ АУДИТКОНСУЛЬТ» (далее именуется – аудитор).

14.Место нахождения аудитора: Российская Федерация, 196084, Санкт-Петербург, Московский пр., дом 133.

49. Если заявка на приобретение инвестиционных паев была подана и (или) денежные средства в оплату приобретаемых инвестиционных паев внесены в фонд после завершения его формирования, количество инвестиционных паев, выдаваемых управляющей компанией, определяется исходя из расчетной стоимости инвестиционного пая на день внесения приходной записи в реестр владельцев инвестиционных паев, увеличенной на предусмотренную настоящими правилами фонда надбавку. 
При выдаче инвестиционных паев фонда вне зависимости от того, подана заявка на приобретение инвестиционных паев непосредственно управляющей компании или агенту, надбавка, на которую увеличивается расчетная стоимость инвестиционного пая, составляет:
1,5 (одна целая  пять десятых)  процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая, если суммы денежных средств, внесенных в фонд в течение дня по заявке на приобретение инвестиционных паев (единовременно или  по частям) менее 50 000 (Пятидесяти тысяч) рублей;
1,2 (одна целая две десятых) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая, если суммы денежных средств, внесенных в фонд в течение дня по заявке на приобретение инвестиционных паев (единовременно или  по частям) в размере, равном или более 50 000 (Пятидесяти тысяч), но менее 100 000 (Ста тысяч) рублей;
1,0 (один) процент (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая, но не более 5 000 (пяти тысяч) рублей, если суммы денежных средств, внесенных в фонд в течение дня по заявке на приобретение инвестиционных паев (единовременно или  по частям) в размере, равном или  более 100 000 (Ста тысяч) рублей.
	13. Полное фирменное наименование аудитора фонда: Общество с ограниченной ответственностью «Копол Аудит» (далее именуется – аудитор).

14. Место нахождения аудитора: Российская Федерация, 197342, Санкт-Петербург, наб. Черной речки, д.41.

49. Если заявка на приобретение инвестиционных паев была подана и (или) денежные средства в оплату приобретаемых инвестиционных паев внесены в фонд после завершения его формирования, количество инвестиционных паев, выдаваемых управляющей компанией, определяется исходя из расчетной стоимости инвестиционного пая на день внесения приходной записи в реестр владельцев инвестиционных паев, увеличенной на предусмотренную настоящими правилами  фонда надбавку.
При внесении средств в оплату инвестиционных паев по заявкам на приобретение инвестиционных паев фонда, поданных управляющей компании, надбавка, на которую увеличивается расчетная стоимость инвестиционного пая, составляет:
1,5 (одну целую пять десятых)  процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая, если суммы денежных средств, внесенных в фонд в течение дня по заявке на приобретение инвестиционных паев (единовременно или  по частям)  менее 50 000 (Пятидесяти тысяч) рублей;
1,2 (одну целую две десятых) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая, если суммы денежных средств, внесенных в фонд в течение дня по заявке на приобретение инвестиционных паев (единовременно или  по частям), составляют 50 000 (Пятьдесят тысяч) рублей  и более, но менее 100 000 (Ста тысяч) рублей.
Надбавка не взимается, если суммы денежных средств, внесенных в фонд в течение дня по заявке на приобретение инвестиционных паев, поданных управляющей компании (единовременно или по частям) равны или более 100 000 (Ста тысяч) рублей.
При внесении средств в оплату инвестиционных паев по заявкам на приобретение инвестиционных паев фонда, поданных агенту, надбавка, на которую увеличивается расчетная стоимость инвестиционного пая, составляет:
1,5 (одну целую пять десятых) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая, если суммы денежных средств,  внесенных в фонд в течение дня по заявке на приобретение инвестиционных паев (единовременно или по частям), менее 50 000 (пятидесяти тысяч) рублей;
1,2 (одну целую две десятых) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая, если суммы денежных средств, внесенных в фонд в течение дня по заявке на приобретение инвестиционных паев (единовременно или по частям), составляют 50 000 (пятьдесят тысяч) рублей и более, но менее 100 000 (ста тысяч) рублей;
1 (один) процент (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая, если суммы денежных средств, внесенных в фонд в течение дня по заявке на приобретение инвестиционных паев (единовременно или по частям), составляют  100 000 (сто тысяч) рублей и более, но менее 500 000 (пятисот тысяч) рублей;
0,75 (ноль целых семьдесят пять сотых) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая, если суммы денежных средств, внесенных в фонд в течение дня по заявке на приобретение инвестиционных паев (единовременно или по частям), составляют  500 000 (пятьсот тысяч) рублей и более, но менее  1 000 000 (одного миллиона) рублей;
0,5 (ноль целых пять десятых) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая, если суммы денежных средств, внесенных в фонд в течение дня по заявке на приобретение инвестиционных паев (единовременно или по частям), составляют  1 000 000 (один миллион) рублей и более, но менее 2 000 000 (двух миллионов) рублей;
0,25 (ноль целых двадцать пять сотых) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая, если суммы денежных средств, внесенных в фонд в течение дня по заявке на приобретение инвестиционных паев (единовременно или по частям), составляют  2 000 000 (два миллиона) рублей и более, но менее 4 000 000 (четырех  миллионов) рублей;
 0,1 (ноль целых одна десятая) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая, если суммы денежных средств, внесенных в фонд в течение дня по заявке на приобретение инвестиционных паев (единовременно или по частям), составляют  4 000 000 (четыре миллиона) рублей и более, но менее  10 000 000 (десяти  миллионов) рублей;
0,05 (ноль целых пять сотых) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного  инвестиционного пая, если суммы денежных средств, внесенных в фонд в течение дня по заявке на приобретение инвестиционных паев (единовременно или по частям), составляют 10 000 000 (десять миллионов) рублей и более.	
4.

5. 

	60. Сумма денежной компенсации, подлежащей выплате в случае погашения инвестиционных паев, определяется на основе расчетной стоимости одного инвестиционного пая на день внесения расходной записи, уменьшенной на размер скидки, установленной настоящими правилами фонда.
    При погашении инвестиционных паев фонда вне зависимости от того, подана заявка на погашение инвестиционных паев непосредственно управляющей компании или агенту, скидка, на которую уменьшается расчетная стоимость инвестиционного пая, составляет:
1.5 (одна целая пять десятых) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая при подаче заявки на погашение инвестиционных паев фонда в срок менее или равный 180 дням со дня внесения в реестр владельцев инвестиционных паев приходной записи об их приобретении;
1 (один) процент (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая при подаче заявки на погашение инвестиционных паев в срок более 180 (ста восьмидесяти) дней, но менее или равный 365 (трехсот шестидесяти пяти) дням  со дня внесения в реестр владельцев инвестиционных паев приходной записи об их приобретении;
0,5 (ноль целых пять десятых) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая при подаче заявки на погашение инвестиционных паев фонда в срок более 365 (трехсот шестидесяти пяти) дней со дня внесения в реестр владельцев инвестиционных паев приходной записи об их приобретении.
При этом общий размер скидки по заявке на погашение инвестиционных паев не может составлять более 5 000  (Пяти тысяч) рублей.

79. За счет имущества фонда выплачиваются вознаграждения управляющей компании - в размере не более 3,7 (трех целых семи десятых) процентов (с учетом налога на добавленную стоимость) среднегодовой стоимости чистых активов фонда, определяемой в порядке, установленном нормативными правовыми актами федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг, а также специализированному депозитарию, лицу, осуществляющему ведение реестра владельцев инвестиционных паев, и аудитору - в размере не более 2,4 (двух целых четырех десятых) процентов (с учетом налога на добавленную стоимость) среднегодовой стоимости чистых активов фонда, определяемой в порядке, установленном нормативными правовыми актами федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг.
Максимальный общий размер указанных в настоящем пункте вознаграждений за финансовый год составляет не более 6,1 (шести целых одной десятой) процентов (с учетом налога на добавленную стоимость) среднегодовой стоимости чистых активов фонда, определяемой в порядке, установленном нормативными правовыми актами федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг.	60. Сумма денежной компенсации, подлежащей выплате в случае погашения инвестиционных паев, определяется на основе расчетной стоимости одного инвестиционного пая на день внесения расходной записи, уменьшенной на размер скидки, установленной настоящими правилами фонда.
При погашении инвестиционных паев фонда, если подана заявка на погашение инвестиционных паев непосредственно управляющей компании, скидка, на которую уменьшается расчетная стоимость инвестиционного пая, составляет:
1.5 (одну целую пять десятых) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая, если погашение инвестиционных паев производится в срок, менее или равный 180 (ста восьмидесяти) дням со дня внесения в реестр владельцев инвестиционных паев приходной записи об их приобретении;
1 (один) процент (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая, если погашение инвестиционных паев производится в срок более 180 (ста восьмидесяти) дней, но менее или равный 365 (трехсот шестидесяти пяти) дням  со дня внесения в реестр владельцев инвестиционных паев приходной записи об их приобретении;
0,5 (ноль целых пять десятых) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая, если погашение инвестиционных паев производится в срок более 365 (трехсот шестидесяти пяти) дней, но менее или равный 730 (семисот тридцати) дням со дня внесения в реестр владельцев инвестиционных паев приходной записи об их приобретении. Скидка не взимается, если погашение инвестиционных паев производится в срок, более 730 (семисот тридцати) дней со дня внесения в реестр владельцев инвестиционных паев приходной записи об их приобретении.
Скидка при погашении инвестиционных паев, права на которые учитываются в реестре владельцев инвестиционных паев на лицевом счете номинального держателя, по заявке, поданной управляющей компании номинальным держателем на основании соответствующего поручения владельца инвестиционных паев, не взимается.

При погашении инвестиционных паев фонда, в случае, если заявка на погашение инвестиционных паев подана агенту, скидка, на которую уменьшается расчетная стоимость инвестиционного пая, составляет:
При подаче заявки на погашение инвестиционных паев фонда, по которой количество погашаемых инвестиционных паев составляет менее 100 (ста) штук, скидка, на которую уменьшается расчетная стоимость инвестиционного пая составляет 1 (один) процент (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая;
При подаче заявки на погашение инвестиционных паев фонда, по которой количество погашаемых инвестиционных паев составляет 100 (сто) штук и более, но менее 200 (двухсот) штук, скидка, на которую уменьшается расчетная стоимость инвестиционного пая составляет 0,75 (ноль целых семьдесят пять сотых) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая;
При подаче заявки на погашение инвестиционных паев фонда, по которой количество погашаемых инвестиционных паев составляет 200 (двести)  штук и более, но менее 500 (пятисот) штук, скидка, на которую уменьшается расчетная стоимость инвестиционного пая составляет 0,5 (ноль целых пять десятых) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая.
При подаче заявки на погашение инвестиционных паев фонда, по которой количество погашаемых инвестиционных паев составляет 500 (пятьсот) штук и более, но менее 1500 (одной тысячи пятисот) штук, скидка, на которую уменьшается расчетная стоимость инвестиционного пая составляет 0,25 (ноль целых двадцать пять сотых) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая.
При подаче заявки на погашение инвестиционных паев фонда, по которой количество погашаемых инвестиционных паев составляет 1500 (одна тысяча пятьсот) штук и более, но менее 5 000 (пяти тысяч) штук, скидка, на которую уменьшается расчетная стоимость инвестиционного пая составляет 0,1 (ноль целых одна десятая) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая.
При подаче заявки на погашение инвестиционных паев фонда, по которой количество погашаемых инвестиционных паев составляет 5000 (пять тысяч) штук и более, скидка, на которую уменьшается расчетная стоимость инвестиционного пая составляет 0,05 (ноль целых пять сотых) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) от расчетной стоимости одного инвестиционного пая при погашении инвестиционных паев.

79. За счет имущества фонда выплачиваются вознаграждения управляющей компании - в размере не более 3,7 (трех целых семи десятых) процентов (с учетом налога на добавленную стоимость) среднегодовой стоимости чистых активов фонда, определяемой в порядке, установленном нормативными правовыми актами федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг, а также специализированному депозитарию, лицу, осуществляющему ведение реестра владельцев инвестиционных паев, и аудитору - в размере не более 1,0 (одного) процента (с учетом налога на добавленную стоимость) среднегодовой стоимости чистых активов фонда, определяемой в порядке, установленном нормативными правовыми актами федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг.

Максимальный общий размер указанных в настоящем пункте вознаграждений за финансовый год составляет не более 4,70 (четырех целых семи десятых) процентов (с учетом налога на добавленную стоимость) среднегодовой стоимости чистых активов фонда, определяемой в порядке, установленном нормативными правовыми актами федерального органа исполнительной власти по рынку ценных бумаг.	

Генеральный директор 
ООО «Северо-западная управляющая компания» _________________________Карташов А.Г.